Elon 小马哥
Elon 小马哥
马哥联合社区创始人，香港web3协会会员。2016年有幸认识徐明星徐总后面加入欧易节点，2025年bitget华语交易大赛第一名，希望区块链的各位朋友能一起建设区块链一起为了共同的事业奋斗！
8Mengikuti
3,4 rbpengikut
Feed
Feed
#德银拟托管BTC与ETH，数字资产业务提速
Orang-orang lama di keuangan tradisional ini sekarang benar-benar terburu-buru, langsung masuk ke komunitas kita sambil membawa mangkuk.
Lihat saja bocoran dari Reuters baru-baru ini, Deutsche Bank, bank tertua terbesar di Jerman, dalam beberapa minggu ke depan akan menyediakan layanan kustodi aset kripto untuk institusi dan klien korporat di Jerman. Batch pertama langsung mencakup Bitcoin dan Ethereum. Lebih hebatnya lagi, mereka sudah punya roadmap lanjutan, akan mendukung stablecoin seperti USDC dan EURC, ke depannya juga akan mengembangkan deposito tokenisasi, obligasi digital, bahkan berencana ekspansi ke Asia pada 2027.
Ini bukan hanya Deutsche Bank yang bergerak, sebelumnya Standard Chartered dan BNY Mellon di New York juga sudah mulai mengelola kustodi dan perdagangan. Para raksasa tradisional ini sekarang masuk secara menyeluruh dari perdagangan, kustodi hingga penyelesaian.
Apa dampaknya?
Pertama, ini membuka jalan bagi dana besar untuk masuk. Sebelumnya institusi besar yang ingin membeli koin paling khawatir soal bagaimana menyimpan dengan aman dan sesuai regulasi. Sekarang bank sebesar Deutsche Bank bilang "kami jadi brankas kalian", barulah institusi dengan dana besar benar-benar merasa yakin. Ini adalah aliran dana jangka panjang yang nyata.
Kedua, jangan berharap harga langsung naik karena berita ini dalam jangka pendek. Hari ini Bitcoin naik tipis 0,22%, Ethereum malah turun 0,06%, pasar sama sekali tidak bereaksi besar. Karena proyek infrastruktur seperti ini, dari pengumuman sampai realisasi, lalu institusi benar-benar menaruh uang, bisa memakan waktu berbulan-bulan bahkan bertahun-tahun. Dalam jangka pendek, yang mengendalikan harga tetaplah data makro dan dinamika pasar modal.
Bagaimana menurutmu? $BTC
#HBM4量产能否推动SK海力士盈利再创新高？
Hynix akan melaporkan hasilnya pada 28 Oktober. Sekarang semua mata tertuju pada produksi massal HBM4, melihat apakah permintaan server AI kali ini bisa mendorong keuntungannya lebih tinggi lagi.
Tapi semua juga sudah melihat, saham penyimpanan baru-baru ini benar-benar jatuh parah, Micron, SanDisk, dan Hynix semuanya turun. Banyak orang di grup panik, bertanya apakah siklus penyimpanan sudah berakhir, apakah cerita AI sudah habis? Saya bilang, jangan sampai takut oleh pasar. Penurunan tajam kali ini bukan karena fundamental yang runtuh, tapi karena beberapa faktor sekaligus. Pertama, kenaikan sebelumnya terlalu cepat, banyak yang ambil untung, jadi begitu ada gejolak, semua langsung kabur. Kedua, dana penyangga dari Korea ditarik. Ketiga, ekspektasi terhadap AI mulai menurun, ditambah hasil obligasi AS yang tinggi, semua aset dengan valuasi tinggi kena pukul.
Apa dampaknya?
Pertama, para penambang jangan berharap harga perangkat keras turun. Saham turun karena dana ketat, bukan karena permintaan hilang. Permintaan HBM dari perusahaan AI besar tetap kuat. Biaya perangkat keras tidak akan turun dalam waktu dekat, jadi semua harus terus bertahan.
Kedua, koin konsep AI di dunia kripto harus segera mengalami pembersihan besar-besaran. Raksasa tradisional turun, tapi begitu laporan keuangan keluar dan kinerjanya bagus, mereka bisa segera pulih. Tapi proyek AI di kripto yang hanya mengandalkan whitepaper tanpa produk nyata, kali ini benar-benar akan ditinggalkan. Uang hanya akan mengalir ke proyek yang punya kekuatan komputasi nyata dan bisa diterapkan.
Bagaimana menurutmu? $BTC $ETH
Penggemar yang tertarik
Rentang ini
Beli rendah jual tinggi
Tidak ada masalah
DDdd
$BTC
Xaut
Pergerakan baru-baru ini kurang baik
Jangan membeli di dasar
Mengamati adalah pilihan terbaik
$XAUT
Semoga akhir pekan Anda menyenangkan
Saudara
$BTC
Tao
Gelombang ini
Xìn Mǎgē
Tidak ada masalah
DDDd
$TAO
#巴克莱推演SpaceX收购特斯拉方案
Analis Barclays langsung membuat skenario, mengatakan SpaceX akan mengakuisisi Tesla.
Ditulis seperti benar-benar terjadi. Katanya pengumuman bisa dilakukan paling cepat sebelum 6 Desember, 1 saham Tesla ditukar dengan 0,7 saham SpaceX. Jika benar bergabung, hak suara Musk bisa mencapai 56%, benar-benar menguasai penuh. Tujuannya? Menggabungkan AI, robotika, energi, dan roket dalam satu kendaraan tempur.
Tapi saya harus memberi kalian sedikit kenyataan dingin. Ini murni hasil perhitungan analis di kantor, bahkan belum ada keputusan dewan direksi, belum ada negosiasi resmi, jangan dianggap sebagai kebenaran.
Apa hubungannya dengan kita?
Pertama, jika dua raksasa bernilai triliunan ini benar-benar bergabung, uang akan terkonsentrasi ke platform super ini. Aset dengan volatilitas tinggi seperti di dunia kripto kita, aliran dana segar jangka pendek akan semakin sedikit.
Kedua, inti penggabungan adalah AI, energi, dan antariksa. Kebutuhan perangkat keras komputasi pasti meningkat, biaya penambang tidak akan turun. Koin kecil yang hanya mengandalkan whitepaper untuk ikut tren AI, di hadapan raksasa ini, tidak akan tersisa apa-apa.
Pendapat saya sederhana.
Pasar modal suka bercerita, laporan riset seperti ini kemungkinan besar dibuat untuk membangun hype pasar berikutnya. Kita cukup menonton saja, jangan ikut-ikutan mengejar "konsep penggabungan" yang tidak jelas, mudah masuk tapi malah rugi. Lebih baik sabar menunggu data makro.
Bagaimana menurutmu? $BTC $ETH
#CoreWeave减持33亿，AI融资风险升温
Perusahaan ini bergerak di penyewaan daya komputasi AI, benar-benar saham unggulan infrastruktur AI. Namun Bloomberg mengungkapkan berita besar, tiga pendiri bersama sejak IPO perusahaan telah menjual saham senilai total 33 miliar dolar AS, hanya tahun ini sudah mencairkan 24 miliar.
Para pendiri kabur dengan cepat, pasar langsung panik. Minggu ini harga saham langsung jatuh 25%. Lebih parah lagi sisi utangnya, sebagian obligasi jangka panjang memberikan hasil lebih dari 15%. Apa artinya 15%? Ini sudah termasuk obligasi sampah terburuk, menunjukkan institusi menganggap meminjamkan uang ke perusahaan ini sangat berisiko, bisa gagal bayar kapan saja.
Secara kasat mata terlihat pendiri mencairkan saham, sebenarnya ini membuka risiko ekspansi leverage tinggi infrastruktur AI. Bank of America juga memberi peringatan, mengatakan model pengeluaran besar-besaran seperti ini mudah mengulangi siklus modal di masa lalu, ekspansi berlebihan pasti akan mengorbankan keuntungan masa depan.
Apa dampaknya?
Pertama, jika saham teknologi tersendat, indeks utama ikut terpengaruh. Jika penyedia layanan cloud AI melambat ekspansi karena biaya pinjaman mahal dan arus kas tertekan, maka permintaan chip dan server di hulu akan menurun. Dalam jangka pendek, biaya perangkat keras untuk penambang dan proyek daya komputasi AI mungkin bisa sedikit lega. Namun logika valuasi sektor teknologi secara keseluruhan akan terpukul berat.
Kedua, proyek di dunia kripto yang tidak punya bisnis nyata dan hanya mengandalkan konsep AI akan semakin sulit bertahan. Bahkan raksasa daya komputasi mulai diuji dana, apalagi koin tanpa nilai? Dana pasti akan lebih cepat mengalir ke aset dengan pendapatan nyata dan aplikasi nyata.
Bagaimana menurutmu?
#MSCI新规冲击财库股，Strategy公开反对
Begini ceritanya, MSCI beberapa hari lalu resmi menetapkan aturan baru yang menargetkan "perusahaan non-operasional". Apa maksudnya? Yaitu perusahaan seperti MicroStrategy yang bisnis utamanya tidak menghasilkan keuntungan, tapi mengandalkan pembelian koin secara besar-besaran untuk mendongkrak valuasi, akan dikeluarkan dari indeks saham global. MicroStrategy langsung bereaksi keras, pada tanggal 16 mereka secara terbuka mengeluarkan pernyataan menentang, mengatakan aturan baru ini tidak memiliki dasar akuntansi dan tidak adil bagi perusahaan aset digital treasury. Mereka juga menekankan bahwa dana indeks hanya memegang 3,1% saham mereka, jadi meskipun dikeluarkan, dampaknya terhadap perusahaan terbatas.
Namun JPMorgan menghitung, jika benar-benar dikeluarkan dari indeks, MicroStrategy kemungkinan harus menghadapi tekanan jual pasif sekitar 2,8 miliar dolar AS. Daftar final akan keluar pada 11 November dan berlaku akhir bulan. Hari ini MSTR turun 1,6%.
Apa dampaknya?
Pertama, sentimen jangka pendek pasti terganggu. Meskipun tekanan jual pasif 2,8 miliar dolar itu belum terjadi, ekspektasi sudah ada, harga saham MicroStrategy melemah, kemampuan mereka untuk menggalang dana lewat penerbitan saham atau obligasi untuk membeli koin akan sangat berkurang.
Kedua, tapi jangan panik berlebihan. Dana indeks hanya memegang 3,1%, dan kemungkinan besar 840.000 BTC inti mereka tidak akan bergerak. Ini adalah penyesuaian portofolio dana pasif, bukan likuidasi aktif oleh perusahaan. Singkatnya, ini adalah gesekan di sisi likuiditas, bukan keruntuhan fundamental.
Bagaimana menurutmu? $BTC
Ada penggemar yang tidak bisa tidur?
DDdD
$BTC