Elon 小马哥
Elon 小马哥
马哥联合社区创始人，香港web3协会会员。2016年有幸认识徐明星徐总后面加入欧易节点，2025年bitget华语交易大赛第一名，希望区块链的各位朋友能一起建设区块链一起为了共同的事业奋斗！
8Folgt
3.331Follower
Feed
Feed
#闪迪美光下跌，长鑫技术进展受关注
Die Speicheraktien sind in den letzten Tagen ziemlich stark gefallen.
Am 12. Oktober fiel Micron um 3,88 %, SanDisk um 5,97 %, und auch Samsung sowie SK Hynix gerieten unter Druck. Heute zum Handelsstart in Südkorea fielen Samsung und Hynix direkt um über 7 %, der gesamte Speichersektor befindet sich in einer Korrektur.
Warum der Rückgang? Zwei Gründe. Zum einen hat Changxin Storage Fortschritte bei der neuen 4F² DRAM-Architektur bekannt gegeben und plant, bis Jahresende Server-Speicherprodukte auf den Markt zu bringen. Der Markt reagierte darauf mit der Erwartung, dass ein neuer Wettbewerber kommt und die Kapazitätserweiterung in Zukunft steigen wird. Obwohl die tatsächliche Massenproduktion noch nicht bestätigt ist, reagierte die Stimmung vorab vorsichtig. Zum anderen neigen die umfangreichen Aktienrückkäufe von Samsung und Hynix dem Ende zu, ausländische Investoren reduzieren ebenfalls ihre Bestände. Nach den starken Kursanstiegen ist eine kurzfristige Korrektur normal.
Welche Auswirkungen hat das?
Erstens: Die Hardwarekosten für Miner könnten sinken, wenn die Preise für Speicherchips aufgrund der Wettbewerbserwartungen tatsächlich fallen. Das wäre gut für Miner, da sich die Amortisationszeit verkürzen könnte. Da die Technologie von Changxin jedoch noch in der Validierungsphase ist, sind kurzfristige Auswirkungen begrenzt, und man sollte nicht erwarten, dass die Hardwarepreise sofort fallen.
Zweitens: Der Rückgang der Speicheraktien belastet die Stimmung im Technologiesektor und wirkt sich indirekt auf die Risikobereitschaft im Kryptomarkt aus. Bitcoin wird ohnehin schon von makroökonomischen Faktoren gedrückt, und wenn die Tech-Aktien schwächeln, wird die Stimmung kurzfristig noch schwächer.
Meine Einschätzung:
Keine Panik, das ist eine normale Korrektur nach starken Kursanstiegen. Die AI-Nachfrage bleibt bestehen, der Speicherzyklus ist nicht vorbei, kurzfristig müssen Gewinnmitnahmen verarbeitet werden.
Wie siehst du das?
$BTC $ETH
#微软发布新一代AI芯片，股价触及年内高点
Microsoft meint es diesmal wirklich ernst und hat direkt den neuen selbstentwickelten AI-Chip Maia 300 vorgestellt.
Am 12. Oktober offiziell angekündigt, ist eine großflächige Einführung ab 2027 geplant. Microsoft selbst sagt, dass die AI-Inferenz-Effizienz pro Watt etwa 40 % besser ist als bei führenden GPU-Systemen, und die Durchsatzleistung auf Rack-Ebene bis zu 7-mal höher als bei der Vorgängergeneration sein kann. Als die Nachricht herauskam, stieg der Aktienkurs von Microsoft am selben Tag um 1,14 % und schloss bei 541,15 US-Dollar, was einen historischen Höchststand beim Schlusskurs darstellt.
Welche Auswirkungen hat das?
Erstens verändert sich die Struktur des Rechenleistungsmarktes. Microsoft entwickelt eigene Chips, um die Abhängigkeit von externen GPU-Anbietern zu verringern und die Kosten für Rechenleistung zu senken. Große Unternehmen entfernen sich zunehmend von Nvidia, was langfristig zu einer vielfältigeren Versorgung mit Rechenleistung und zu vernünftigeren Preisen führen könnte. Kurzfristig jedoch sind die selbstentwickelten Chips der führenden Player noch nicht großflächig im Einsatz, sodass externe GPU-Beschaffungen weiterhin stark umkämpft sind und die Hardwarekosten kurzfristig nicht sinken werden.
Zweitens wird sich das AI-Konzept im Kryptobereich weiter beschleunigt differenzieren. Schauen Sie sich solche Giganten wie Microsoft an, die echtes Geld in selbstentwickelte Chips investieren und Schritt für Schritt in die unterste Ebene der Rechenleistung vordringen. AI-Projekte, die nur Whitepapers schreiben und nicht einmal ein Produkt haben, werden künftig noch schneller scheitern. Das Kapital wird sich zunehmend auf Projekte mit echter Rechenleistung und praktischen Anwendungsfällen konzentrieren.
Wie sehen Sie das?
$BTC $ETH
#BTC与ETH现货ETF同步流出，机构需求转弱了吗？
Vom 5. bis 9. Oktober gab es bei Bitcoin-Spot-ETFs einen Nettoabfluss von 679 Millionen US-Dollar, womit die dreiwöchige Nettozufuhr direkt unterbrochen wurde. Ethereum sieht noch schlimmer aus: Im gleichen Zeitraum flossen 542 Millionen ab, was den größten wöchentlichen Abfluss seit Januar darstellt, und das neun Handelstage in Folge. Zusammen sind das 1,221 Milliarden US-Dollar Abfluss in einer Woche.
Aber rate mal was? Der Bitcoin-Preis hat sich in dieser Zeit sogar etwas erholt. Geld fließt ab, der Preis steigt – diese Divergenz ist wirklich beunruhigend.
Welche Auswirkungen hat das?
Erstens: Die kurzfristige Stimmung wird definitiv belastet. ETFs sind das stärkste Standbein dieser Rallye, und jetzt strampelt dieses Standbein nicht nur nicht mehr, sondern tritt sogar zurück. Es gibt ohnehin kein frisches Kapital, und jetzt ziehen die Gelder ab, was es noch schwieriger macht, nach oben auszubrechen.
Zweitens: Aber ruf nicht gleich, dass die Institutionen ausgestiegen sind. Ein wöchentlicher Abfluss von 1,2 Milliarden klingt zwar beängstigend, ist aber im Vergleich zu den 1 Milliarde Zufluss an einem einzigen Tag vor Kurzem nicht außer Kontrolle. Der gesamte Markt wartet jetzt auf CPI und PPI; das ist eine Umschichtung unter makroökonomischer Unsicherheit, nicht das Ende des Engagements der großen Player. Entscheidend wird sein, ob die ETFs nach den Daten nächste Woche wieder in den positiven Bereich drehen können.
Was denkst du?
#9月CPI公布在即，哈玛克称仍需进一步加息
Morgen um halb neun abends wird der CPI veröffentlicht, das ist das entscheidende Ereignis für die kurzfristige Richtung.
Institutionen erwarten jetzt, dass bei einem Anstieg der Energiepreise der Gesamt-CPI von 3,4 % auf 3,7 % steigen könnte, während der Kern-CPI im Monatsvergleich von 0,3 % auf 0,2 % zurückgehen könnte. Aber achtet mal, gestern hat der Präsident der Cleveland Fed, Harker, wieder eine hawkische Haltung eingenommen und gesagt, der Inflationsdruck sei ziemlich breit gefächert und unterstütze weitere Zinserhöhungen. Der Markt glaubt dem aber überhaupt nicht, laut CME-Daten liegt die Wahrscheinlichkeit, dass der Zinssatz im Oktober unverändert bleibt, bei 79,5 %. Die Beamten sind hawkisch, der Markt ist dovisch, beide Seiten liefern sich einen Kampf. Je größer diese Meinungsverschiedenheit, desto heftiger die Schwankungen, wenn die Daten veröffentlicht werden.
Welche Auswirkungen hat das?
Wenn der CPI explodiert und insgesamt über 3,9 % steigt und der Kern-CPI im Monatsvergleich auch über 0,4 % liegt, dann wird die Zinserhöhungserwartung sofort steigen, der Dollar und US-Staatsanleihen werden steigen, und Bitcoin wird kurzfristig weiter leiden müssen. Wenn die Daten ungefähr den Erwartungen entsprechen, also etwa 3,7 % und der Kern-CPI zwischen 0,2 und 0,3 %, dann wird der Markt weiter schwanken und dich zur Verzweiflung bringen. Wenn die Daten unter den Erwartungen liegen, wird die Logik einer Zinspause bestätigt, Bitcoin hat dann die Chance auf eine Erholung, aber erwarte keinen steilen Anstieg, der Widerstand oben bleibt bestehen.
$BTC $ETH
Xinmage
Kein Problem
Wegrennen ist auch eine Form von Intelligenz
$BTC
Long-Positionen können jetzt zuerst geschlossen werden
Brüder
80000 ist unser Wiedereinstiegspunkt
DDdD
$BTC
#黄金ETF创纪录吸金，高利率仍压制金价
Das Goldmarktbild sieht einfach widersprüchlich aus.
Im September flossen weltweit fast 10 Milliarden US-Dollar netto in Gold-ETFs, was den Gesamtzufluss im dritten Quartal auf einen Rekordwert von 31 Milliarden brachte. Die Gesamtbestände stiegen um 67 Tonnen auf 4256 Tonnen, ebenfalls ein historisches Hoch. Eigentlich sollte der Goldpreis steigen, wenn so viel Geld hineinfließt, oder? Doch der Spot-Goldpreis fiel am 7. Oktober zeitweise auf 4066 US-Dollar, ein Tief seit dem 5. August. Geld fließt rein, der Preis fällt – eine klare Divergenz.
Warum ist das so? Hier sprechen wir von zwei verschiedenen Gruppen. Langfristige Investoren kaufen auf, egal ob Zentralbanken oder Institutionen, sie kaufen Gold als langfristigen Absicherungsschutz und kümmern sich nicht um kurzfristige Schwankungen. Kurzfristige Investoren drücken den Markt: Hohe Renditen bei US-Staatsanleihen, ein starker US-Dollar und das Reduzieren von Long-Positionen bei Futures drücken den Goldpreis kurzfristig. Hinzu kommt, dass die Energiepreise durch den Nahostkonflikt steigen, die Inflationserwartungen steigen, und alle denken, die Fed wird weiter straffen, was die Haltekosten für Gold erhöht und die kurzfristigen Investoren schneller aussteigen lässt.
Welche Auswirkungen hat das auf unseren Kryptobereich? Ich sage euch zwei Punkte.
Erstens: Gold und Bitcoin folgen derzeit exakt der gleichen Logik. Beide werden von langfristigen Investoren langsam aufgebaut, um das Risiko von Fiat-Währungen abzusichern, aber kurzfristig werden sie von hohen Zinsen und einem starken US-Dollar belastet. Langfristige Investoren akkumulieren, kurzfristige flüchten, und so pendelt der Markt hin und her.
Zweitens: Erwartet nicht, dass Bitcoin sich gut entwickelt, nur weil Gold fällt. Der Haupttreiber am Markt ist weiterhin die makroökonomische Liquidität, die Finanzierungskosten sind extrem hoch, und risikoreiche Assets haben es schwer.
Was denkt ihr?
Haltet euch fest, Brüder
Dieser Trade
entweder stoppen wir den Verlust
oder wir machen einen großen Gewinn
$BTC
#SpaceX拟购频谱拓展移动通信
SpaceX hat gerade eine Vereinbarung mit Grain Management unterzeichnet, um landesweit 800 MHz im Niedrigfrequenzbereich zu kaufen, maximal 14 MHz paarweise, und wartet nun auf die Zustimmung der FCC. Die FCC hat zuvor bereits die Bereitstellung von 15.000 D2D-Satelliten genehmigt. Wenn dieser Erwerb zustande kommt, kann Starlink Satelliten-Direktverbindungen und Bodennetzwerke kombinieren, ohne auf Frequenzen von Netzbetreibern angewiesen zu sein. Nach Bekanntwerden der Nachricht fielen die Aktien von AT&T, T-Mobile und Verizon nach Börsenschluss direkt um 5 % bis 7 %, der Markt hat also mit den Füßen abgestimmt. Interessanterweise stiegen hingegen die Aktien der Turmgesellschaften Crown Castle und American Tower am selben Tag, was darauf hindeutet, dass die Marktnachfrage nach Infrastruktur weiterhin besteht, aber die Netzbetreiber um ihr Geschäft fürchten müssen.
Welche Auswirkungen hat das?
Erstens: SpaceX wird immer ehrgeiziger. Satelliten müssen gestartet, Frequenzen gekauft und KI-Chips gehortet werden – überall wird Geld verbrannt. Wenn der Finanzierungsdruck steigt, könnte das Liquidität vom Markt abziehen, was für risikoreiche Vermögenswerte nicht gut ist.
Zweitens: Langfristig betrachtet, wenn Satelliten-Direktverbindungen zu Handys wirklich flächendeckend ausgerollt werden, können auch Gebiete ohne Bankfilialen direkt online gehen, was für Krypto-Zahlungen und grenzüberschreitende Überweisungen ein echter Vorteil ist. Je besser die Infrastruktur, desto höher ist die Obergrenze für die Krypto-Adoption.
Wie siehst du das? $BTC